国内互联网金融发展可借鉴美国的哪些方面?

　　美国是互联网经济和互联网金融市场发展最早而且最为充分的国家。在美国金融机构和信息科技企业均抓住互联网契机利用现代信息技术对传统金融经营模式和业务方式进行着“信息化”的升级。从发展经验来看，美国是互联网金融发展的鼻祖，新兴技术与金融的结合非常紧密，并发展出网贷、支付、比特币、区块链等细分化市场。

　　那么有哪些方面是值得国内互联网金融可借鉴的呢?

　　首先，美国的监管部门众多，拥有众多联邦和州监管机构，形成了严密的监管条例，针对不同市场有不同法案监管，规范金融科技企业经营并保护消费者合法权益。其次，美国的互联网金融行业持续进行技术创新，革新风控模式。大量运用信息与互联网技术，使其业务风险可控。第三，机构参与度越来越高;第四，产品与服务渗透至各领域，一站式理财模式崛起。

　　在美国，甚至没有特定的互联网金融这个概念，只有Fintech(金融科技)这个词，指的就是互联网公司或者高科技公司利用云计算、大数据、移动互联等新兴技术开展的低门槛金融服务。这些服务和银行所提供的金融产品和服务互为补充。

　　在强势资本的支持下，全球现有超过2000家的金融科技公司正在利用大数据、云计算、移动互联网等新兴技术颠覆传统银行的业务模式。逐步由技术创新引领金融走向“人工+智能”化升级。千壹也在成立之初一直坚持以科技+创新+智能为核心的发展路线，打造国内先进的以技术为原动力的金融信息广告平台。

　　经济危机恢复期滋生的智能金融产业的发展状况

　　Ø沃顿商学院对FinTech(金融科技公司)给出的定义是：用技术改进金融体系效率的经济行业。智能投顾原先只是小众概念到如今的炙手可热，智能投顾的背后是金融科技的快速发展。

　　智能金融改变国内互联网金融行业发展现状

　　在现阶段，国内智能金融主要体现在建立大数据分析模型，通过海量数据的积累、用户需求挖掘、分析解读、辅助交易等方式，实现大数据对股票的智能解读，帮助用户更容易的理解股票，让股票的买卖过程变得简单、有趣。从一般对智能金融的定义来看，主要包括三个阶段，即金融的智能化生成、客户的理财智能配置和金融产品智能化分析。

　　智能金融的重中之重还是智能资产配置，所谓资产配置即投资规划，它是资产组合管理决策制定步骤中最为重要的环节。对投资者所拥有资产的合理投资配比和划分，与投资人对普通理财产品、股票和固定收入证券等的多方面投资组合方式。

　　Ø智能评估，金融体系制定

　　与传统金融模式相比，智能金融具有哪些特点和优势

　　信息透明：通过智能理财软件，客户可以对自己的经济状况，投资选择，交易信息一目了然，并可以随时根据自己需求调整投资。

　　便利：通过网络和移动设备，客户可以轻松的在线办理业务，并且可以随时随地关注、管理自己的账户，并通过网络获取更多信息。

　　个性化：通过网络和技术的运用，智能理财可以根据客户自身要求实现个性化的投资理财服务，并提供跨平台，跨资产类别的多元投资服务。

　　低成本：自动化和算法的应用大大减少了资产管理机构对人力的需求，因此也大大的减少了运营费用。此外，智能理财带来的市场竞争将进一步降低价格。比起传统交易公司，智能理财公司通过自动化大大减少了人工成本，有明显的价格优势。此外，随着管理资产规模的增加，智能理财公司收取的顾问费会进一步减少。

　　Ø美国前9大智能理财公司管理资产规模数据

　　智能理财公司的特点和优势也得到了市场的认可，在近两年发展迅速，在美国整体资产管理规模增长幅度达到 273%，未来，智能理财市场仍将处在爆发阶段，据市场研究公司 Aite 分析师 Sophie Schmitt 称，2016 年美国智能理财市场能达到 500 亿美元的规模。

　　千壹在智能金融领域的发展

　　在互联网金融领域，千壹作为先进的互联网金融公司，成立初始就已向着智能金融板块布局。创始人崔兴龙与来自新浪、百度、奇虎360、银客网等互联网人一起创办了互联网金融平台——千壹理财，并且有专业的金融团队来自PE/VC、券商、保险等金融机构。在团队组建早期，通过发行固定收益理财产品慢慢发展成现在的多元化互联网金融公司，包含了今年5月份上线的基金业务以及逐步丰富和升级的未来券商业务体系。

　　千壹现阶段如何利用技术手段为投资人合理优化资产配置呢?主要依靠千壹在2016年8月即将推出独特的“智能小千”+多种类型投资产品+独立专业的理财师服务。

　　智能小千

　　据千壹产品总监熊辉介绍，“智能小千”第一款工具是“小千指数”，具有智能股票评分功能。它采用多因子模型，挑选对股价涨跌有预测作用的有效因子，并按有效性强弱对各因子进行加权算分，最终给用户提供一个简单可参考的综合评分。其主要特点是不仅考虑股票传统的基本面，例如财务指标、技术指标、估值等，还重点考虑了不同宏观经济周期下行业轮动对股价波动的影响、主力资金对股票的关注度、投资者对股票价格变动的一致预期及舆情等。舆情参考了类似股吧、雪球等各种财经媒体报道、以及各类机构研究报告等信息。“小千指数”能够遍历所有个股相关的信息，并加以智能分析解读，从而给用户提供一个简单实用的个股评分的展示。在未来，千壹将持续在算法和信息源方面深入创新，运用大数据技术，重点挖掘舆情，不断强化“小千指数”的评分功能。

　　Ø智能小千对单只股票的解读

　　(来源于千壹理财,未经许可,不得转载)

　　并且，千壹作为一家创新型互联网金融公司，会根据对不同投资者对资金投资要素的需求，为了完善对投资人多方面的资产配置计划，千壹在2016年5月上线基金频道，一期千壹通过众禄金融引入了81家基金公司，2000多只基金，基金类型涵盖了(股票型、混合型、债券型、指数型、QDII)五大类。目前该频道设置有精选基金和精选主题基金，为客户提供全方位的配置方案。基金频道通过与众禄金融合作，为用户提供更加优质的金融产品。众禄金融是拥有证监会颁发的独立基金销售牌照和私募基金管理人牌照的新三板挂牌企业。1999年成立，期间建立了国内首个具有自主知识产权的基金评级系统，同时多次参与基金行业法规和规范性文章的制定。由此可见，相对客户直接自选基金而言，在专业平台的服务和指导下，选择出当前市场优选概念基金，其风险和收益都会得到相应的保护。

　　此外，众禄金融与全国有超过89家公募基金管理公司，30家证券公司，覆盖了国内16家主流支付银行，腾讯、奇虎360等多家公司也成为众禄金融的第三方合作平台，千壹和众禄金融强强联手，在互联网金融领域共同创新，为的就是满足客户的多方面投资理财需求。

　　独立理财师

　　千壹将开展独立理财师计划，该计划可以在智能资产配置服务之外帮助投资人进一步细化资产配置，通过具有投资咨询资格的独立理财师在线上和投资人进行一对一的精准沟通，了解投资人风险偏好，为投资人提供个性化的资产配置方案及管家式财富管理服务。独立理财师可根据投资人财务状况与与家庭财务规划，在保险、固定收益类资产、权益类资产、现金类资产等之间做适当配比，兼顾流动性和风险分散。但这些独立理财师和常规的基金经理不同，他们不是帮投资人获取极致的投资回报，而是帮他们进行有效的风险管理。同时，独立理财师计划也为理财师提供专业的服务平台，理财师可专注于为投资人提供财富管理服务，客服、客户资源、理财师品牌的打造与推广等后台运维都由千壹提供。

　　Ø在美国，财富管理行业里有70%是独立理财师，他们拿到的牌照叫RIA，他们的工作是在线下和客户进行面对面的沟通，帮助他把家庭理财做一个很好的资产配置以及管理。Robo-advisor智能投顾，就是把原来理财师在线下做的事儿搬到了线上来做。

　　据悉，在今年8月，千壹还计划与持牌证券公司创新证券经纪业务，利用互联网思维和证券公司的股票、期权、场内基金等券商基础业务融合，为证券经纪业务在客户资源、金融产品销售、投资人线上线下转化等提供支持和服务，打破传统券商经纪业务的地域性限制，打造互联网券商服务新模式。千壹还将利用自身渠道资源和互联网推广的专业优势，在互联网金融产品的设计与发行、品牌推广、营销活动策划、后台技术系统的维护与搭建等发挥独特作用。利用互联网大数据挖掘，可为投资人建立风险-收益匹配模型，明确投资人的需求，为投资者实现互联网智能资产配置和财富管理。

　　互联网金融行业现阶段最为关注的点在监管层面政策的加强和智能技术服务的创新上，拥有过硬技术的互联网金融公司才能够在这个生态圈中生存下来。由此出现的以科技力量服务金融的智能金融将成为行业最为关注的热点。千壹也一直秉承着“简单，极致，不作恶”的Google基因,坚持致力于为广大新中产投融资者提供更为专业和全面的财富管理服务。

　　大势所趋：科技金融

　　现阶段行业已从传统金融模式走向科技金融，如何改善现有的金融生态，根据市场的波动变化为用户的财富管理实现智能优化，即操作简便、收益稳健等方面，还需要以技术的手段来提高和实现人工智能、大数据分析、用户模型计算，来更好的完善和制定个性化资产配置方案。

　　“如果仅能够依靠客户录入或者用户在互联网上留下的有限数据，得到的用户需求画像是相当模糊的。人是具有不同社会属性，其金融需求会随着时间推移，家庭环境变化而改变。由于投资者行为数据不全，线上系统短时间内无法取代理财师对于客户需求精确的把握程度。”举例：一个35岁的创业者和一个差不多年龄的办公室中层领导测试得到的结果可能差不多。用户在使用平台时是难以感知到智能带来的实质区别和变化，这就导致在客户需求量化分析这一端会做的相当粗糙，只能大致对人群做分类，假设投资目标，就不能够精确的满足不同用户的需求。”

　　金融智能化将成为行业大势所趋，智能金融的机器学习功能，让产品背后的逻辑系统可以快速适应各种不同的场景数据，建立合适的评分规则和准确的决策体系，真正给现在的互联网金融带来颠覆性的变化。无论是在消费金融领域还是风控层面上，互联网金融在人工智能的配合下都会给用户带来全新的金融服务。这也正是阿尔法狗仔打败李世石之后，给金融智能化带来的全新想象。

　　未来甚至可以根据人工智能的信息和分析数据来及时顺应市场变化的市场措施。金融分析、信用管理、风险管理、精准营销、客户关系管理、网络信息安全、预警系统等不同领域。因为人工智能就像下围棋一样，它可能看到未来更远，计算能力强，具有预见的可能性，金融大数据和人工智能可以对各种预案进行提前的分析，一旦出现相关情况它可以第一时间进行预判。

　　智能金融需要法律法规、平台服务等共同发力，营造出良好正面的市场环境。要做到智能还需要更长的时间和数据的长期沉淀积累，也需要各家公司分享相关的成果，以共同在智能领域创造和创新。

　　(数据参考：搜狐财经)